📊 가격 흐름 & 변동성 현대일렉트릭(267260.KS)은 2025년 3월 14일 시초가 330,500원에서 출발하여 2026년 3월 13일 기준 종가 929,000원을 기록, 분석 기간(243 거래일) 동안 +174.45%의 누적 수익률을 달성하였습니다. 기간 고점은 1,116,000원, 저점은 264,500원으로 가격 범위가 약 4.2배에 달하는 고변동성 종목임이 확인됩니다. 현재 종가 929,000원은 볼린저밴드(20, 2σ) 내에서 하단 28.08% 위치에 놓여 있습니다. 밴드 상단 1,104,533원, 중간선(SMA20) 982,500원, 하단 860,466원으로 구성된 밴드 내에서 가격은 중간선 아래로 하락한 상태입니다. 켈트너 채널은 상단 1,070,147원·하단 838,263원으로 설정되어 있으며, BB Squeeze는 발생하지 않은 정상 변동성 구간입니다. 이동평균선 배열을 살펴보면, SMA200(678,375원) 대비 현재가가 +37.0% 상회하여 장기 골든크로스 구조가 유지되고 있습니다. SMA20(982,500원)은 현재가를 상회하며 단기 압력으로 작용하고 있으나, SMA50(918,800원)은 현재가 아래에서 지지 역할을 수행하고 있습니다. ATR(14)은 57,970원으로 일일 변동폭이 크며, 역사적 변동성(HV20)은 85.62%로 매우 높은 수준입니다. 피보나치 리트레이스먼트 관점에서 스윙 고점 1,116,000원과 저점 264,500원을 기준으로 할 때, 현재가 929,000원은 23.6% 되돌림 수준인 915,046원을 근소하게 상회하고 있습니다. 이 구간은 단기 지지 기능을 수행할 수 있으나, 하향 이탈 시 다음 주요 피보나치 지지대인 38.2%(790,727원)까지 낙폭이 확대될 위험이 있습니다. | 지표 | 값 | 시그널 | |---|---|---| | 현재가 | 929,000원 | SMA20 하회, SMA50 상회 | | BB 위치 | 28.08% | 밴드 하단 근접 | | SMA20 | 982,500원 | 현재가 하회 (단기 저항) | | SMA50 | 918,800원 | 현재가 상회 (중기 지지) | | SMA200 | 678,375원 | 골든크로스 유지 | | ATR(14) | 57,970원 | 고변동성 구간 | | HV(20) | 85.62% | 매우 높음 | | 피보 23.6% | 915,046원 | 단기 핵심 지지 | 🔄 모멘텀 오실레이터 스토캐스틱 RSI는 %K 22.1 / %D 23.3으로 모두 과매도 구간(20 이하 기준) 근방에 위치해 있습니다. %K가 %D를 소폭 하회하고 있어 아직 상향 교차 시그널은 발생하지 않았으나, 두 지표 모두 저점권에 형성되어 있습니다. 스토캐스틱 RSI가 과매도 구간 내에서 골든크로스를 형성하는 순간이 단기 반등의 핵심 촉매로 작용할 수 있으므로 주의 깊은 모니터링이 필요합니다. RSI(14)는 47.7로 중립 구간에 위치해 있습니다. 50선을 하회하고 있어 모멘텀이 약세 방향으로 기울어져 있음을 시사하지만, 과매도(30 이하) 구간은 아닙니다. 가격이 SMA20 아래에 위치함에도 RSI가 47.7을 유지하고 있다는 점은 급격한 추가 하락보다는 횡보 가능성을 내포하고 있습니다. MACD 지표가 현 구간에서 가장 강력한 약세 신호를 발신하고 있습니다. MACD 라인은 2,074.8로 아직 양수이지만, 시그널 라인 14,677.1 대비 큰 격차가 발생하여 히스토그램은 -12,602.3을 기록 중입니다. 이는 MACD 라인이 시그널 라인 아래로 데드크로스를 형성한 이후 하락 모멘텀이 지속적으로 확대되고 있음을 의미합니다. 히스토그램 음수 확대 추세가 반전되어 수렴 신호가 나타나기 전까지는 하락 압력이 지속될 가능성이 높습니다. | 오실레이터 | 값 | 해석 | |---|---|---| | RSI(14) | 47.7 | 중립 — 50선 하회 | | StochRSI %K | 22.1 | 과매도 근접 | | StochRSI %D | 23.3 | 과매도 근접 | | MACD 라인 | 2,074.8 | 양수 유지 | | MACD 시그널 | 14,677.1 | MACD 상회 (데드크로스) | | MACD 히스토그램 | -12,602.3 | 강한 하락 모멘텀 확대 | 📈 추세 강도 & ADX/DMI ADX는 19.6으로 측정되었습니다. ADX 20 미만은 방향성 없는 횡보 구간으로 분류되며, 현재 시장은 뚜렷한 추세가 형성되지 않은 횡보/약세 혼합 국면입니다. ADX가 20을 하회하는 상황에서는 추세 추종 전략보다 지지·저항 구간 중심의 박스권 매매가 통계적으로 유리합니다. DMI 시스템에서는 +DI 21.0 대비 -DI 28.8로, -DI가 +DI를 7.8포인트 상회하고 있습니다. 이는 현재 방향성이 하락 쪽에 가깝다는 점을 시사하며, ADX 수치가 낮더라도 -DI 우위가 지속되는 한 매수 포지션은 신중하게 접근해야 합니다. +DI가 -DI를 상향 돌파하는 DMI 골든크로스 발생이 진정한 상승 추세 재개의 확인 신호입니다. 현재 저항선은 947,000원(1차 저항)과 1,116,000원(기간 고점)으로 형성되어 있으며, 지지선은 853,000원 / 845,000원 / 821,000원 / 806,000원 순으로 배치되어 있습니다. 현재가 929,000원은 947,000원 1차 저항선 하단에서 눌림목 형태를 나타내고 있습니다. 시장 레짐 판단: ADX 19.6 기준으로 평균 회귀형(Mean-Reverting) 구간에 해당합니다. 이 국면에서는 역추세(contrarian) 전략이 우위에 있으며, 860,466원(BB 하단)982,500원(BB 중간선) 범위 내 박스권 매매가 합리적 접근입니다. 단, -DI 우위가 해소되지 않는 한 박스권 상단에서의 매도 압력은 지속될 가능성이 있습니다. ⚠️ 리스크 파라미터 ATR(14) 57,970원을 기반으로 한 리스크 파라미터는 다음과 같습니다. 현재가 929,000원을 진입가로 설정할 경우 손절가는 1.5×ATR 하방인 842,044원, 1차 목표가는 2×ATR 상방인 1,044,942원, 2차 목표가는 3×ATR 상방인 1,102,913원입니다. 리스크 대비 보상비율(R:R)은 손절폭 약 86,956원 대비 1차 목표 수익 약 115,942원으로 1.33:1, 2차 목표 기준으로는 약 173,913원으로 2.0:1 수준입니다. 성과 지표상 연환산 수익률 184.9%, Sharpe Ratio 1.75, 최대 낙폭(MDD) -26.59%, Calmar Ratio 6.95는 이 종목이 장기적으로 우수한 위험 조정 수익률을 제공해 왔음을 보여줍니다. 피보나치 핵심 무효화 구간: 38.2% 되돌림 수준인 790,727원 하향 이탈 시 중기 상승 구조 자체가 훼손될 위험이 있으며, 50.0% 되돌림 690,250원 이탈은 구조적 하락 전환 신호로 해석해야 합니다. | 구분 | 가격 | 비고 | |---|---|---| | 진입가 | 929,000원 | 현재가 기준 | | 손절가 | 842,044원 | 1.5×ATR 하방 | | 목표가 1 | 1,044,942원 | 2×ATR 상방 | | 목표가 2 | 1,102,913원 | 3×ATR 상방 | | R:R (1차) | 1.33:1 | 수용 가능 수준 | | Sharpe Ratio | 1.75 | 우수 | | MDD | -26.59% | 관리 가능 수준 | | 피보 무효화선 | 790,727원 | 38.2% 되돌림 | 🎯 종합 시그널 & 트레이딩 플랜 종합 시그널 점수는 4.9/10 — 중립(Neutral)으로 산출되었습니다. 추세와 BB 팩터가 상대적으로 양호하나, MACD 팩터 2.0의 극단적 약세가 전체 점수를 중립 하단으로 견인하고 있습니다. | 팩터 | 점수 | 가중치 | 가중 점수 | |---|---|---|---| | 추세 (SMA/ADX) | 6.5 | 30% | 1.95 | | RSI(14) | 5.0 | 20% | 1.00 | | StochRSI | 4.5 | 15% | 0.68 | | MACD | 2.0 | 25% | 0.50 | | BB 위치 | 6.5 | 10% | 0.65 | | 종합 | 4.9/10 | 100% | 4.78 | 편향: 중립 (Neutral) 현대일렉트릭은 SMA200(678,375원) 대비 장기 골든크로스를 유지하며 기술적 장기 구조는 견조하지만, MACD 히스토그램 -12,602.3의 급격한 음수 확대와 -DI 28.8이 +DI 21.0을 상회하는 DMI 약세 배열이 단기 하락 압력을 강화하고 있습니다. 현재가 929,000원은 피보나치 23.6% 지지선(915,046원) 근방에서 기술적 지지를 받는 중으로, 이 구간 이탈 여부가 단기 방향성의 핵심 변수입니다. 트레이딩 전략: 947,000원 저항선 돌파와 MACD 히스토그램 음수 축소(수렴) 동반 확인 후 공격적 매수 진입이 유효하며, 손절은 842,044원(1.5×ATR)으로 엄격히 관리합니다. 반대로 915,046원(피보 23.6%) 하향 이탈 시 다음 지지대인 853,000원 수준까지 익스포저를 축소하는 방어적 대응이 권고됩니다. 테일 리스크 및 주요 촉매: SMA50(918,800원) 하향 이탈 시 중기 추세 훼손 위험, ADX가 20을 재차 하향 이탈하는 횡보 심화 가능성, 글로벌 전력·에너지 설비 수주 공시 및 정책 변수, HV 85.62%에 따른 갑작스러운 급등락 리스크가 주요 모니터링 항목입니다.